中小银行资本承压能力及风险化解能力有限，需补充资本金

除此之外，目前已有吉林银行、浙江泰隆银行、天津农商银行等多家银行通过发行二级资本工具补充资本。如西安银行6月13日在中国货币网发布公告称，将发行20亿元二级资本债券。这已是西安银行2025年第二期二级资本债券，今年4月份，西安银行已发行20亿元二级资本债券。

资本承压与补血需求

中国银行业已进入一个较长的低利率周期。当前银行净息差已经处于历史低位，且仍在不断收窄。银行营收普遍高度依赖利息收入，如果收入结构不做出调整，未来绝大多数银行将无法保持当前营收增长速度和盈利水平。同时由于房地产市场和地方债问题，企业和个人客户违约率上升也将使银行的资产质量进一步承压。

近年来，国家金融监管机构对银行业的监管力度不断加强，对中小银行的风险管理、内部控制等方面提出了更高要求。在这样的背景下，城商行等各类中小银行需要通过改革重组来适应监管要求，确保合规经营。

中小银行受地区发展水平及业务类型限制，其资本承压能力及风险化解能力有限。近年来，受外部整体环境、内部业务及治理式等多重影响，部分中小银行已面临较大的风险化解压力。随着金融市场的开放和竞争的加剧，中小银行面临着来自其他金融机构的竞争压力。通过改革重组，可以推动中小银行进行业务创新和产品升级，通过减轻历史包袱、做大做强提升其在市场上的竞争力。

毕马威发布的《2025年中国银行业展望报告》对银行业首席执行官调研显示中国的银行家们对中国银行业过去几十年的发展成就充满自豪，虽然短期内深刻感受到当前的转型压力，但他们对中国银行业未来的长远发展前景仍抱有积极预期。在新的发展周期，银行过去的经营模式将不可持续，必须积极主动做出调整，升级业务模式，提升风险管理水平，制定适应新的政策和经济环境的经营战略，打造核心竞争力以穿越周期。

增资扩股的多重效应

增资扩股也可能带来一些挑战。首先是股权稀释问题。无论是通过定向增发还是公开发行，现有股东的持股比例将被稀释，可能导致原有控制权的变化。银行需要在增资方案设计中平衡新老股东的利益。其次是成本压力。增资过程本身涉及一定的成本，如中介机构费用、发行费用等。如果通过发行新股，未来还需要承担更高的分红压力或股权融资成本。此外，增资后银行可能面临业绩增长的新要求，若无法有效利用新增资本实现相应回报，可能影响股东回报和银行估值。最后，增资后的管理整合也是一个挑战。如果引入了新的战略投资者，银行需要将这些新的资源、经验与自身现有体系有效融合，这可能需要一定的时间和努力。